Let the trend be your friend 

För det första, hur definierar vi en trend? Högre högsta och lägre lägsta eller lägre lägsta och lägre högsta (visualisera en trappa). Hur ska man då handla en trend? Det finns förstås tusen och åter tusen metoder för det men jag tänkte berätta hur jag handlar det (ibland).

Ovan är $SPX i 15min. Man ser tydligt hur den under flera dagar trendat med högre högsta och lägre lägsta. Det jag hyfsat tidigt gör är att hitta de EMA eller MA (medelvärden) som fungerar bra med underliggande, i det här fallet EMA20 och EMA42. Där har jag mina stöd. Sen måste jag hitta motstånd, var köpvolymerna blir tunna och pris enkelt kan säljas tillbaka till medelvärden. Jag använder mig nästan uteslutande av Bollingerband med standard deviation 3 eller av VWAP med standardavvikelseband. I detta fall Bollinerband 21:3. 

Detta kan du som du ser handla på flera sätt. Du kan tex köpa dippar på EMA-värden alt korta på Bollinger.  Jag gillar att korta detta då säljrörelserna tenderar att vara snabbare i tid än om jag skulle applicera en köpstrategi på EMA. 

Hur sugen är man på att handla på att MSFT ovan är en head and shoulder? Visst kan det bryta ner och göra lower lows men bara genom att titta på grafen så kan vi se att vi inte bör betta på det (enligt den tekniska analysen). Om vi däremot tittar på den högra bilden så ser att vi bolaget är fair prisat på P/E 35, marknaden kan värdera det både högre och lägre utan att det vore något sensationellt. Enligt den fundamentala modellen kan alltså priset falla ordentligt innan det värderas till P/E 25. Som ni säkert förstår av bilderna ovan är MSFT ingenting jag sitter och handlar nu då det ligger mitt i ingenmansland. Skulle vi däremot få en dipp där antingen den vänstra eller den högra ger köpsignaler bör man frånse den fear som då kommer gälla i marknaden och trycka på köpknappen. Att köpa billigt är svårt för att billigt ofta är synonymt med smärta, men har man edge så behöver det inte göra så jävla ont. 

Att acceptera vem man är

Som många andra av aspirerande tradörer så drömmer ni som jag om en tillvaro fri från arbetsgivare, påtvingade arbetstimmar och långtråkiga möten. Vad är det då som står i vägen för ditt mål? 

I mitt fall är det uteslutande jag själv. Jag vet inte hur många gånger jag haft helt fantastiska strikes på hundra, tusentals procents uppgång för att sedan se det raderas ut snabbt och skoningslöst. Så sitter jag där, förbryllad, ledsen, besviken och undrar vad fan det var som precis hänt. Tittar jag tillbaka har precis alla misstag från skolboken skett. Det har varit snabba irrationella beslut, det har varit dubblingar, stoppar som flyttats, uppenbara trender som ignorerats, pengar som ska jagas igen, ja ni känner igen misstagen (eftersom ni alla gjort dem).

Har man gjort såhär några gånger så är man rätt trött på livet.  Jag har fått mycket hjälp från en twitterprofil som har uppmuntrat mig och sagt saker som "du kan det här, ta hem veckopeng, håll kontot litet". Så även om jag brände 80% av mitt CMC-konto idag så plockade jag ändå hem en 200% vinst igår. Det känns väldigt väldigt bra. 

Nu kan jag skita i börsen några veckor och hoppa på igen om/när suget kommer och marknaden känns attraktiv. Jag gjorde ändå 200% på två veckor som jag sedan plockade hem innan jag sprängde mig idag (sen är 1000p range i DAX fan sinnessjukt). 

Jag har under åren identifierat vad det är som gör att den här irrationaliteten slår in. Det sker i tre steg.

1. Slarvfel. Det som triggade dagens tilt var slarvfelet jag gjorde i att inte sätta en limitorder i en av de potentiella bottnar som jag tidigare identifierat i SPX

2. Nu jävlar ska jag ta igen detta! Full fokus som bara blir.. hattigt, fel, slarvigt. EK dräneras sakta men säkert.

3. Sizear upp (jävligt rimligt) och man behöver inte vara raketforskare eller rubriksättare på AB för att förstå vad som händer sen..

Min poäng med det här inlägget är följande, acceptera den du är och framförallt, stånga dig inte blodig. Att anpassa sig är betydligt enklare än att försöka förändra sitt beteende. Är jag nervig när pengarna börjar bli stora, ja då måste jag handla litet. Begår jag ett stort slarvfel, ja då måste jag förmodligen lägga ner ett par dagar och rensa skallen. 

Mig hittar ni på https://twitter.com/kallezen

ThK

Teori och Praktik

Att handla utefter en plan och hur man håller sig till den

"I teorin är teori och praktik samma sak, men inte i praktiken" skriver N Taleb i sin bok "Lurad av slumpen". Det ligger väldigt mycket i det och vi kan se det genomsyra både privat och arbetsliv.

"Vi hade en plan, det skulle inte kunna bli såhär" är det många som sagt när något gått snett. Bara för att det inte kan hända betyder det inte att det inte kommer att hända. Samma sak gäller ditt beslutsfattande på börsen. Jag ska ge mig på ett försök att lista de vanligaste misstagen och hur man kan tänka för att bli bättre i framtiden.

• Jag följer inte min plan (Target/Stopp)

Det vanligaste felet jag gör här är att jag skiftar time frame. Något som ser kanonfint ut i 1h kommer se helt annorlunda ut i 5min. Börjar jag zooma ut/in så kommer jag snabbt på andra tankar och stänger för snabbt eller får för mig att flytta stoppen. Sätt dina nivåer och gör något annat.

• Jag har för bråttom in i en trade

FOMO. Fear of missing out. Det är klart man kan fronta ett pris, det är egentligen inga konstigheter. Men att bli fylld mitt i ingenstans är ingen höjdare. Du har inte fått din idé bekräftad av motstånd/stöd vid den nivå du tittar på samtidigt som du ställer dig med din entry i vad som kan bli mitten av en range. Det här tycker jag är jättesvårt och ett hjälpmedel är givetvis en lätt frontad limitorder (Sen om du är ett tick ifrån att bli gjord vilket hände mig imorse, det är en annan femma).

• Jag börjar dagen med 2-3 raka förluster

Tighta till disciplinen. Hårt. Här är många sårbara. Ta ett djupt andetag, gå en promenad. Låt börsen och graferna spela ut sig ett litet tag och sätt dig igen efter ett par timmar. Många säger olika här och en del påstår sig kunna köra vidare som om ingenting hänt vilket förstås är jättefint och så, men anta inte att du är en av dem. Ta det lugnt, reflektera, kom till ro, ta en ostmacka.

• Revenge trading

Ajajaj.. Du har precis blivit utstoppad för att se grafen vända på ticket och dra rakt upp till din target. Nu jävlar ska du minsann visa marknaden vem som bestämmer! Har du sett ett ilsket sängkvalster någon gång? Inte jag heller. Det är helt omöjligt att sätta varenda topp/botten så glöm det. Marknaden är inte ute efter just dig, du hade bara lite otur just den här gången. När jag stängt en trade så stänger jag ner den grafen snabbt. Snabbt som fan. Den är historia och jag vet att om jag skulle fortsätta titta skulle jag snart bli irriterad. Visst kan du träffa en botten eller topp men det emotionella kapital du investerar är onödig. Har du ambitionen att handla efter en plan så måste du hantera känslorna, att stirra på inaktuella grafer kommer inte hjälpa dig.

Skillnaden mellan praktik och teori är förstås den mänskliga faktorn. Vi kan sitta här med våra grandiosa planer och risktänk, men kommer vi ur balans så försämras också vårt omdöme snabbt, utan att vi kanske ens märker det.

Jag utgår givetvis mycket från mig själv och mina egna erfarenheter när jag skriver de här blogginläggen. Det känns verkligen jättebra om någon kan dra nytta av det jag skriver, men det fungerar också som en ventil för min egen handel utifrån mina egna erfarenheter, med andra ord tar jag ett steg tillbaka och inväntar bättre lägen. 

ThK

https://twitter.com/kallezen